下册又名“中国政治史”，它跟上册的体例、行文完全不同，总体是从中国最古的历史开始讲起，顺流而下讲述历朝历代的兴衰更迭，至民国军阀混战而终。这就是一般通史的讲解方式吧，但因每个人所侧重的方向不同、态度不同，其中难免夹杂作者个人的情绪和观点，吕思勉先生在其中表露的更为明显，可以说是出乎我意料的。
上册翔实的内容和新颖的形式扎扎实实地给了人惊喜，对于中国文化史，观者有了比较全面的了解，大约因它是偏于知识性的，虽然也有吕先生的灼见和议论，只是觉得更多的是新奇、深刻。至于下册，对于历史兴衰及个人在历史中的表现，吕先生的议论更多了，也更自我了，这样是好是坏呢？
他很可能是性急的人，所以在陈述史实时暴露了自己很多，给人的印象也就不同于上册了。比如说他多次在叙述了某人的行政措施或军事措施后，对其否定，然后说那人若是怎样怎样做就不会有那样坏的结果，论及一些比较平庸的皇帝、大臣，他是毫不留情的，直指那人昏聩、无能、庸人，似不耐烦地评述一番。在一些历史节点，如果按吕先生所说，变个方式来解决某事，历史或政治就不会重蹈覆辙么？他也曾说过，一些改革或政治的壅塞，是年久的积弊和制度的不健全所致，在这背后呢？更多的是人的因素在影响吧，对已存在的历史大发议论，进而指责，在我看来似乎不是太明智，吕先生不是还说过，读史最重要的不是记事而是明理吗？去整理、发现存在于以往事实中的“理”。是的，太多太多令人扼腕和让人气血上涌的历史事件就那么发生了，但它们的发生总会由许多的因素累积造成，所以提出解决的方式对其进行指导，我觉得是有待商榷的。
他还有个宏大的民族主义思想存在于下册的政治通史里，每一个朝代的对外关系、四方接壤的“夷蛮戎狄”动态都是他格外关注的，叙述也十分详细，那些入主中原的外族其渊源和文化也清晰可见，给人的印象就是，原来一直以来四方都是如此不平静的，原来“境外”少数族类也自有其漫长的发展历史和生活。
国家政权统一的时代，他讲政府是如何措置四夷的，分裂的时代，胡汉文化又是怎样融合发展的，我想，在别的通史里，该不会有如此大量的笔墨细致地讲这些吧。这跟吕先生写这本书的时代背景是分不开的，历经清末的屈辱割地、开埠通商史，经民国的军阀混战而至日本侵略的紧迫事实，吕先生已嗅到民族、国家危亡的险境气息，他不能不心痛、愤慨，所以也格外留意历朝历代类似的处境，用心地剖析和观察。
他以拜伦的诗作结全书，心不能平，惶惶呐喊，说民族独立终是有希望的，要抱有希望，这只是出于一个史学家的诚心，他没有提出很好的建设性意见，或许是超出了述史的范畴而不能写进去吧。在历史的波澜里，他已经指出，民族的大义业已形成于普通民众心中，无论现实怎样改变，那赤诚终不会被雨打风吹去，所以他说，一定是有希望的。
掩卷，数千年的历史如江河裹挟着泥沙奔流而下，在眼前都化作飞雾，其人其事已渺，吕先生早已作古，能窥得他独特的博大丰赡的史识和史观，是令人兴悦的事，先生字“诚之”，他的苦心和真诚，也尽在字里行间。
