期现套利是指利用期货市场和现货市场之间不合理价差，通过在两个市场上进行反向交易，待价差趋于合理而获利的交易。故本题答案为B。
期货价差套利在本质上是期货市场上针对价差的一种投机行为，但与普通期货投机交易相比，风险较低。故本题答案为C。<br />
如果套利者预期两个或两个以上的期货合约的价差将缩小，则套利者将买入其中价格较低的合约，同时卖出价格较高的合约，我们称这种套利为卖出套利。故本题答案为A。<br />
价格高的合约做什么方向就是什么套利
注意：价差的计算方法。建仓时的价差是用价格较高的期货合约减去价格较低的期货合约，计算平仓时的价差时，也要与建仓时两合约相减的顺序保持一致。<br />
6月1日建仓时的价差：4950-4870=80(元／吨)；8月15日的价差：5030-4920=110(元／吨)；8月15日的价差相对于建仓时扩大了，价差扩大30元／吨。故本题答案为A
价差就是同一时间，两个合约的价格差异。
用较高的期货价格减去现货价格，然后再用后面的月份减去前面的月份
到期价差为11，而买入套利(买卖价格哪个高就是什么套利)价差扩大会盈利，所以现在的价差应该≯11
买入扩大，希望买的越低越好，卖出缩小，希望卖的越高越好
根据套利者对相关合约中价格较高的一边的买卖方向不同，期货价差套利可分为买入套利和卖出套利。故本题答案为BD。
高买低卖——买入套利
高卖低买——卖出套利
期货套利可分为价差套利和期现套利。期货价差套利行为有助于不同期货合约价格之间的合理价差关系的形成，有助于提高市场流动性。期现套利是指利用期货市场与现货市场之间的不合理价差，通过在两个市场上进行反向交易。待价差趋于合理而获利的交易。故本题答案为ABC。
基差=现货价格-期货价格，有固定的公式。<br />
期货价差，是指期货市场上两个不同月份或不同品种期货合约之间的价格差。
期货价差套利有助于提高市场流动性和不同期货合约价格之间的合理价差关系的形成。故本题答案为A。<br />
期货价差套利中，交易者不关注某一个期货合约的价格向哪个方向变动，而是关注相关期货合约之间的价差是否在合理的区间范围内。故本题答案为A。<br />
期货价差套利中，建立的多头和空头头寸被形象地称为套利的“腿”。故本题答案为A。<br />
期货价差套利中，建立的多头和空头被称为套利的腿，比如单腿：一个期货，多腿：多个期货。
建仓和平仓计算价差的方法应该保持一致，要用同一侧的价格做加减，才能恰当地比较价差的变化。故本题答案为A。<br />
价差套利建仓时的价差计算，须用价格较高的一“边”减去价格较低的一“边”。故本题答案为A。<br />
套利指令通常不需要标明买卖各个期货合约的具体价格，只要标注两个合约的价差即可。故本题答案为B。<br />
套利指令不标价格只标价差
套利限价指令是指当前价格达到指定价差时，指令将以指定的或更优的价差来成交。故本题答案为A。
