今天分享的这本书叫投资的常识。我以前一直认为，投资是很难学习的，因为它取决于你的认知，能力，还取决你的运气。这一些具备之后，你还得有足够的耐心和坚持，才有可能有收获。这一些东西，都不是你能通过读几本书的能够学习到的。那为什么还要学习呢？因为你可以从这本书里学习到一些基本的观念，这些观念是非常有用的。等于投资实质是摸着石头过河，在这个过程中，这些基本的观念，也是你的工具。

首先，第一步要做的事，存钱。存钱，就是要把你的开销压缩到收入之下。存钱的目的，不是折磨自己，而是让自己将来能够拥有更多的选择权。

知道存钱很重要之后，要如何存钱呢？

第一个，非常重要。要用复利的力量。复利有一个算法，叫72法则，就是算你的利息过多少年能够翻一倍。比如说你的年收益率是4%，怎么算呢？就是用72除以4，相当于18年就可以翻一倍。那如果你能获得稳定的收益率，比如说8%，当相当于9年时间，你的本金就可以翻一倍。这个就是复利的力量。

第二个，避免冲动消费。有很多人，花钱的时候总是很冲动，特别是购买家庭用的东西，买了很多没用的东西，浪费很多钱。这种有个办法，来避免这个。比如说，你们家要买一个东西，夫妻都同意再买，只要有一个人不同意，那就不要买。

然后呢，要经常性反省。比如说，这一个月把账单拿出来，看一看哪一东西是没必要买的。我就经常去看我微信的里账单，我总是自信自己不会乱花钱，钱都是花在刀刃上。可是，我看了账单，实际上还有很多是没必要买的。然后，有时间多看看家里的东西，你会发现，很多东西，就买过来用个1-2次，就彻底扔在角落。所以，经常性的反省，有助于你改掉乱花钱的毛病。

然后不要去攀比。买东西之前，问自己一个问题：如果我买这个东西，只有我一个人知道，我还买不买？像很多人买名牌，就是为了给别人看的，出门带这个，有面子。实际上，是自己的虚荣心在作祟。不要为了虚荣心去花钱。

这里有一些存钱的小妙招：

1、反季节去买东西。比如说，冬天去买夏天的衣服，可以用很低的价格买到新的衣服，能省很多钱。

2、出去外面吃饭。点菜的时候，先点两个自己喜欢吃的菜，然后再选一道便宜的菜。

3、学会买二手的东西。像现在很多网店都有在卖二手的东西，只要你愿意花时间，可以用最少的钱，买到自己需要的东西。我之前，搬办公室，刚好缺几台电脑，后来听别人的建议，就去网上买了几台，已经用了好几年，非常的划算。

当然，我们只列几个，省钱的方法有很多，如果你要存钱，你每个月反省自己的消费，你必然能够找到更多省钱的方法。

有很多人说，我得从现在开始攒钱，可是已经太晚了，因为我已经40岁了。其实，从什么时候开始都不算晚。如果你很年轻就开始攒钱，恭喜你，因为复利的力量，你越小开始攒钱当然就越厉害。但是如果你已经年纪很大，也没关系，奋起直追。然后你可以推迟退休，慢慢就可以追上。

这个是我们说的第一步，坚定去存钱，在保证生活质量的同时，把花销降到最低。当你拥有存款，你就可以开始规划你的投资。

第二个，了解指数基金。

先说，什么叫指数基金。比如说标普500，中证500，沪深300这一些指数，它们从市场中挑选出来能够代表这个市场比较好的股票，组成了这样一个指数，他实际上是代表了整个市场。

那投资指数型的基金，有什么好处呢？指数基金总能跑赢大部分股票和债券的主动型基金。什么是主动型基金，就是由基金经理操盘的股票，主动去买卖。那为什么基金经理操盘的基金反而跑不赢指数？因为，没人知道比市场多了。这里，肯定有人会质疑，那为什么，我们隔一段就会听说，哪一个基金经理是投资天才，他的股票疯了一样上涨。其实，并不是他们是投资天才，你过段时间再去看，你会发现这一些所谓投资天才不见了，然后又有另外一些投资天才冒出来了。因为他们的业绩不是因为他们的能力，而是遇上了好的经济周期。每一个基金经理都有自己投资偏好，比如有的人就喜欢互联网，有的就喜欢白酒，当自己的投资偏好，遇到好的经济周期，他的业绩自然很好，当这个周期过了，业绩也就那样。

真正能跑赢指数的人，也就巴菲特。为什么巴菲特是一个例外呢？你不能把巴菲特当成一个基金经理，他其实很少频繁去买卖股票，他基本上是长期持有股票，他看上的是公司的前景，实质上是在经营一家公司，不断给予指导和资源。

除了稳定收益外，投资指数基金还有很多好处。不复杂，挺简单的。而且管理费和税费更低，而且指数型的基金的表现可预期。

当然，他也有缺点，叫做确定性的平庸。它不能给你带来惊喜，也让你无法吹牛。

所以，我们不说你一定要全部投资指数基金，因为我们无法劝阻别人去享受投资股票的乐趣。

这是投资指数基金。

第三个，多元化投资。就是经常听的那句话：不要把所有鸡蛋都放在同一篮子里面。这里面有一个惨痛经验，大家都知道美国安然，就是做假账暴雷的那家公司。在暴雷之前，安然是一家业绩非常优秀的公司，他们内部允许员工买自己的股票。其中有一个快退休的员工，他把自己一生的积蓄都买了公司的股票。然后，安然破产，自己的工作没了，一生的积蓄也没了。临到退休，发生这样的事情，够惨的。其实，这完全是可以避免。这里的第一条，就是绝对不能投资自己的公司，要多元化进行投资。

那怎么多元化投资呢？

首先，得拥有不同的资产类型。就比如说，股票，债券，黄金，房产等，你可以选择几种同时投资。这里特别说一下债券。国家发行的债券叫做国债，由国家做保障，肯定是最稳定的。此外，还有公司发行的债券，叫做企业债，相对国债，企业债的风险更高。如果想要更稳定，那可以尝试买债券基金。然后黄金也很好的避险品种，世界越乱，黄金越稳定，也越值钱。

接着，你得平衡投资的时间。简单来说，就是什么时机买，怎么买？这里推荐要定投。比如说，你计划要总共要投100万，有两种方式，第一种，一次性买个100万。第二种定投，每个月投5万，连续投20个月。哪一种好的呢？如果市场是持续上涨的话，那么第一种好。但是如果市场是下跌的，或者是起伏不定的，第二种定投的风险会小很多。因为当你下跌之生，同样投5万块，你买的份数就多，总的平均购买成本降低了，所以，当市场的下跌的时候，你亏的钱会比一次性投比较少，甚至于当市场是起伏的时候，你还可以实现盈利。

最后，要进行投资组合的调整。以股票和债券的投资比例为例。我们先要订个固定的比例，当然每个人都有自己的风险偏好，所以这个比例，可以根据自己的需求去订。假如我们订个6：4，股票6，债券4，然后根据每年的情况去做调整。比如说，去年买的科技股，暴涨，现在变成7：3了，不要舍不得卖盈利的股票，卖一部分，去买债券。如果去年股票跌得很厉害，债市也涨得不错，比例变成5：5，果断卖掉债券，去买股票。这样操作最大的好处，克服内在的贪婪和恐惧，减少自己非理性的判断，以获得长期稳定的收入。

第四个，尽量避免错误。

主要有这几方面：

1、选择基金的时候要费用最小化。有很多人选择基金的时候，经常忽略这个问题。老是觉得，在收益面前，这点费率算什么。但从长远来看，没有一个基金经理能跑赢指数的。如果不考虑基金的费用，你的收益将大打折扣。

2、如果急需要钱要卖股票，要怎么选择？选择卖赚的，还是选择卖赔的。大部分人会选择，卖赚钱的。因为卖赚钱的，不心疼，已经有盈利。而且亏的股票，自己还可以等等，说一定还会赚回来。但这个不对，应该选择卖亏的。因为卖亏的，才能真正的减少损失。

3、不要自大，自大到开始预测市场。格雷厄姆，巴菲特的老师，也是价值投资的创始人，他说投资市场有两位先生，一个是价值先生，他的特点，乏味但可靠，长期拥有股票，有价值但是无趣。一个是市场先生，他兴奋，消息非常多，他表现出来很嗨，带给别人很多想象的空间。所以市场先生总让你行动，让你产生很多非理性的投资，也时常给你带来巨大的亏损。唯有，价值先生让你安定，不动才是最好的投资。所以呢，最好应对市场的方法，不看，不听，不关心。

最后，有以下建议：

1、规律存钱，迟早开始。有存款才能理财。

2、合理节税，更好的存钱。

3、准备应急资金。

4、务必购买保险。特别是家里的顶梁柱，必须购买保险。

5、多元化策略。

6、避免信用卡债务。

7、忽视市场先生。

8、学会购买指数基金。

9、选择主法产品，避免开寻常的投资。

10、资产配置的比例，要定期调整。