互联网时代总是不乏各种风口，有幸赶上了风口的企业，在政策利好和资本涌入的双重加持下，真是不想成为“风口上的猪”都难。而若是要问这两年的风口有哪些，消费金融绝对算是其中之一。伴随着公众消费观念的不断升级，越来越多的企业嗅到了隐藏在广阔消费市场中的巨大商业潜力，因此出现了通过互联网来向个人或家庭提供与消费相关的支付、储蓄、理财、信贷以及风险管理等金融活动的互联网消费金融。
而在这体量巨大的消费金融市场中，如何提高大众的消费积极性成为了至关重要的问题。从目前看来，消费分期无疑是最行之有效的方式之一。分期作为一种金融服务，与场景的结合密不可分，而租房分期与医美、家装、教育分期并称四大消费金融业务。这四个场景的共同之处在于：1）市场体量大，潜力旺盛；2）客单价较高，用户的分期需求较强；3）风控的核心在于同时把控B端与C端。下面我们就以租房场景为例谈谈消费分期的那些事儿——
租房分期市场有多火爆，从巨头们的布局中可见一斑：
百度金融：去年至今先后与租房分期平台房司令、租了么等达成合作，推出租房分期产品。
京东金融：与拆分于链家的自如公寓合作推出租房白条的同时也先后战略投资了租房分期平台租了么、会分期等。
蚂蚁金服：2015年领投了趣分期旗下租房分期平台趣租；今年3月，宣布与蘑菇租房开展深度战略合作，推出“凭芝麻信用分免押金”等服务。
除此之外，58同城也于2015年6月上线了租房分期平台58月付；而本身就深耕房地产中介行业的我爱我家是对租房分期市场垂涎三尺，于去年1月领投了房司令B轮2亿融资，进一步加强旗下长租公寓产品“相寓”与房司令的合作……
消费金融的火爆正蔓延至租房分期市场，这丝毫不令人意外。首先，租房作为一个年交易额超过万亿元的市场，即便分期转化率为10%，租房分期也是一个千亿市场，远高于校园分期等场景的市场空间。其次，在风控方面，与其他领域类似产品相比，租房分期的优势在于：1）资金用途明确、有规划且可监控。2）能够获取用户真实的房屋居住地点等相关信息。因此，租房分期市场自然会吸引巨头的加速布局。
那么，租房分期的逻辑玩法到底是怎样的呢？
租房分期的商业逻辑大多是金融机构作为资金提供者，经分期平台或二房东（租赁中介）为消费者提供租房分期或贷款，缓解租客在租房时押一付三或押一付六等一次性支付房租的压力。由此租客通过较少占用资金租到合适的房子，中介方或房东提早实现回款，分期平台和金融机构赚取服务费和利息，可以说三方实现了互惠共赢。
而目前的租房分期平台有两种模式，主要区别在于是否提供房源。
1）平台提供房源的模式：如房司令、58月付、自如白条等。用户需在限定房源产品中进行挑选，支付房租时选择“押一付一”的方式，剩余房租由平台垫付，以后只需按月支付房租、服务费等即可。
2）仅提供分期服务，不提供房源模式：如会分期等。用户需自行寻找房源，与房东敲定房租金额和付款方式后，凭租房合同到平台上申请租金分期，平台会向房东支付租金，之后需按月向平台支付房租和服务费。
在第一种模式下，平台大多背靠着雄厚的资源支持，包括房源和流量。分期业务更多是为了向其背后的品牌公寓（二房东）或中介导流。因此其优势在于对B端的把控能力较强，能在很大程度上降低B端套现跑路的风险。其劣势主要在于用户的选择范围被大大限制。
而第二种模式更多地体现了金融的工具属性，其优势在于用户的可选择范围较大，劣势则主要在于风控的难度加大以及C端获客的成本较高，通常需要给线下中介和二房东大额补贴来触达C端用户。在这样的情况下，单纯的分期业务难以支撑平台的长期发展，因此会分期也也开始做租房上下游产业链的延伸，例如通过提供智能门锁、智能电表、SAAS管理系统来为长租品牌公寓提供运营与资金上的更多支持。
然而，租房分期真如想象中一般美好吗？市场的表现显然给出了不一样的答案：在经历了2015集中爆发一年之后，行业却迎来了急速的潮退。趣租、斑马王国、丁丁白条等众多玩家纷纷出局。那么，问题究竟出在哪里，又有哪些可能的解决方案呢？
1）资金成本和征信是难题
有关数据表明，平台直接和银行等金融机构合作，资金成本在5%以下，高的话也可能达到7%~8%及以上。而金融机构出于对风险的考虑，会对租客的收入、家庭、信用等进行大量审核，所以并不算很便利，此外还可能出现审核难以通过的问题，因此实际操作很难。
解决方案：除了传统的线下金融机构外，平台可以更多考虑与互联网金融公司合作，降低资金成本。同时，建立更为完善的风控模型也是至关重要的一环。
2）获客难于上青天
由于大多数租房分期平台并没有自己的房源，而租客本身对租房分期的了解也十分有限，这就导致了租客很难获得分期服务，同时平台又要面对获客难的问题。目前的主要做法还是通过对中介进行高额补贴来促使其向租客介绍租房分期服务，而这样的烧钱之战显然不是长久之计。
解决方案：目前市场上用户对于租房分期的消费模式的接受程度相对偏低，这与用户习惯尚未养成的主要原因还是在于担心上当受骗和信息泄露。因此，平台应更注重用户体验的打磨，尽可能通过简化流程和完善租后服务来提高用户使用分期服务的积极性。
3）短期内难以盈利，融资困难
租房分期的商业模式缺乏核心竞争力。房租分期市场准入门槛并不高，只要有强大的资金支持，什么时候做可以说都不晚，盈利模式单一且同质化严重。同时，由于涉及对中介公司的审核、依旧不明朗的贷后管理等问题又会进一步提高分期平台的运营成本。因此，短期内盈利是很困难的。
解决方案：一是在房间质量的把控以及服务层面建立更为系统化的支持体系，二是通过产业链上下游的延伸寻求盈利的扩展点。
所以，从目前的状况来看，虽然租房分期可以确定是一块待发掘的蓝海，但是具体怎样才能在这片蓝海中“遨游”下去才是各个分期平台亟需解决的痛点。对于模式的轻重选择以及整个市场的培育问题，活下来的平台依然任重道远。
