【学习分享】如何分析一只基金
第一步:扫一眼基金产品概况。
这部分可以快速获取基金的基本情况,开放式运作还是封闭式运作,基金对标的指数是什么。属于被动型基金还是主动型基金,基金整体的运行策略是什么。都可以从这里获取
第二步:看基金净值表现。
主要看基金季度运行情况,是否跑赢业绩比较基准,跑赢多少。对基金的当季表现做到心中有数,还可以看到历史的走势,长期业绩怎么样,一目了然。
第三步:看投资组合报告
主要关注基金把钱都投到哪里去了,权益类投资、债券投资、银行存款等等。都投到了哪个行业,前10大持仓股,都买的什么,可以看出基金主要的投资方向。
通过对比不同季度的报表,可以看出基金经理是否对后期的市场的判断,比如更看好科技、医药,此次调仓中提高了它的比例或者新买了科技股、医药股。看好A股市场后期的表现,调高权益类资产的占比等等。
第四步:看基金份额的变动
通过期初和期末份额的对比,可以看出当前投资者的整体情绪,以及投资者对于这个基金的看法。
第五步:看管理人报告。
管理人管理基金越少,管理时间越长越好,特别对于主动型基金,更要关注管理人报告这部分。对于有基金经理调整的主动型基金,一定要关注后期的走势。对于指数型基金,就不用特别关注。