P2P备案进入了最后3个月，百米冲刺。

也是百感交集的一百来天。

2年了，是时候该有一个了结了。

作为投资人，我们最关心的当然是：我投资的平台能过备案吗？

某某某平台，能过备案吗，怎么样？

这样的留言，叔的后台一抓一大把。

在这里向很多投友做一个真挚道歉：

很多平台其实叔也第一次听说，或者还没来得及做深度调研。

所以，就没回答。

网叔一直的理念：授人以鱼，不如授人以渔。

一个人的精力有限，更愿意给大家分享方法，而不是简单的答案。

而对于投资本身，一个人所能跟进管理的平台也是非常有限，所以能照顾的也就不多。

还请大家理解。

今天，关于备案的重点，叔再跟大家讲讲。

1、如何看待平台不承认自己是P2P

最近，网叔反复强调，大家要着重注意一些理财平台不承认自己是P2P。

目前，它们主要的托词是“定向委托”，目的是回避P2P大额标的监管。

定向委托合法吗？

就目前来看，还没有任何法律法规禁止非持牌机构和自然人从事定向委托项业务。换句话讲，只要他们跟客户签署的合同，在符合《合同法》情况下，就是合法有效的。

有一句话讲的好，法不禁止即可为。

但这种模式，在互联网上操作，逻辑几乎跟P2P没有什么本质区别……

某种意义讲，这跟去年很多P2P平台借道金交所一样，属于监管面前耍机灵。

所以很有可能监管会出补充条例给“补充”了。

唯一比较乐观的是，一般玩定向委托的平台都有点财大气粗。

而监管层一般来讲，也会尽量人文关怀。

在车上兄弟，赌这两点吧。

2、承认是P2P的，主要抓哪几点？

（1）有没有背景实力

首先看显性成本：存管成本，至少50万。

三级等保，50万。

律所和快所，至少80万。

一叠加，就是近200万。而且是按年收费。

除非之外，还有各种隐性成本……

比如，涉及存管，技术团队就要升级。一升级，也有百来万。

网叔预估，整个合规，没有400—500万根本拿不下来。要过备案，没点钱是真不行。

再次，江湖已经有很多传言，某些地方金融办非常不待见小平台。认为实力差，抗风险能力弱，迟早惹事。直接要求清盘。

现实就是弱肉强食。没背景，没财力实力。就是砧板上的肉。

（2）业务合规

业务合规看起来很简单：个人业务不能超过20万，企业业务不能超过100万。

但实际坑很深。

这么一来，首先是大额业务要清盘。其次是要迅速开发小额业务。

大额业务直接清盘，最大的挑战就是原来逾期了可以续借。现在逾期了，要清盘，大笔的钱谁来垫？

在大额上一直强度透明的红岭创投，明面都出现了几十亿坏账，同时老周还一直对外说，未来有巨大的流动性压力。

而流动性压力，主要是刚兑之下，逾期借款到期之后谁来给投资人钱。

所以长期做大额借款的平台，在监管面前的煎熬可想而知。

能想象的出路，可能就是用私募装大额资产，然后替换成小额。接盘侠是私募的钱……只是，私募的投资人难道是傻子？

继续讲开发小额业务。众所周知，2017年有一波现金贷。为什么突然火了？其实是被监管逼的。监管说，大家不能做大额业务啊。

怎么办？就学着支付宝借呗网上放款啊，一放就放出了个现金贷市场……

再然后，什么裸共借泛滥，就给国家禁了。

回头看，对P2P平台来讲可以做的小额业务少之又少。能成大规模的，也就是车贷（包括以租代购）、小额信贷等为数不多的业务。

群雄逐鹿，必然是红海与血腥抢夺。

所以，业务抓2点：谨慎对待原先大额标平台，密切紧盯自己投资平台的业务合规进程。

（3）银行存管

过去，关于备案，大家热炒ICP证和银行存管。

实际，ICP证一般来讲是备案审核通过之后才办的。现在大家不需要特别在意。

至于银行存管，实际门槛也没想象那么高。

网叔观察，除了四五流根本没听过的P2P平台，一般想上银行存管，都上了。

当然，关于银行存管，并不是不需要关心：主要它特别折腾人。

网叔了解，很多平台来来回回签了好几个银行存管。

什么某些地区突然要求属地化了（上海、深圳、福建、浙江）。

什么突然对于银行存管的银行（通过测评）有要求啦。

一切的折腾，都是费用。小平台来回几次，就内出血了。

银行存管，大家核心抓住按要求，及时上。

（4）信息披露与平台原罪

信息披露零零碎碎很多。大家可以看下图

实际上，信息披露不难。

难的是，如果你原来有问题，真披露的话一下子就被扒光了。

结果会很可怕：比如你会看到某些平台，待收1个亿，实际只有6000万资产，亏空了4000万。

众所周知，很多P2P平台都有原罪。即存在自融、发假标借旧还新等现象。这些，才是真正考验的。

现在，离备案越来越近，有问题的平台在信息披露面前该怎么办？

想想也会有点后怕。

所以，大家还需尽量远离信息披露模糊，不积极的，特别是致命负面被证实的平台。

（5）监管机构也希望少一事不如多一事

有人说，监管导致爆雷，是监管的不作为、作恶。

事实是，如果不监管，爆雷、作恶的平台会更多。

网叔了解下来，很多地方金融办在拼命帮助一些小平台、问题平台安全清退。最主要的措施，就是寻找下家，要求合规没问题，有实力的大平台吞并小平台替政府“减负”。

当然了，监管也势必会逼跑一些平台。甚至可以说，现在很多平台跑路，跟监管的截止日期日趋临近有重要关联。

最后，归纳一下哪些平台最容易通过备案：

1、没有疑似"胡作非为"的历史。

2、一直以小额业务为主。

3、态度积极，所有的备案要求都在迅猛推进。

4、有一定背景实力。

网叔想强调一点，投资人要学会对自己的钱负责。监管日趋临近当前，如果还迷迷糊糊盲目逐利而不审视自己投资平台的现状的：该清醒！

最起码，按照网叔上面说的自查投资的平台：

认认真真地过一遍，

认认真真地过一遍。

认认真真地过一遍。

重要的话说三遍！

网叔，互联网金融资深人士。独立，理性。热爱钱更在乎良善。闲来聊两句常识，骂几个混蛋，喝两杯小酒。网叔不是文明人，衣冠禽兽请绕道。关注网叔，微信公众号：网叔点财（wsdc2046）