上期说完投资中比较容易犯的错误，本来这次想说如何评价什么是好的公司的。但是想想觉得还是不要跳跃的这么快，毕竟股票投资和前面债券、货币基金投资有点不一样，前面两种类型对于我们来说更多的是一种辅助手段，很少有人会去在债券上做杠杆和购买垃圾债券，这些比较专业化的操作。所以，一般不会形成不可估量的损失，股票可能就不一样，它要是跌个百分之几十都是可能的，所以我觉得在真正操作它之前，还是制定一些具体的方案，可以选择其中一种自己比较适合的。也可以自己再DIY一种，反正不管怎么样，一定要注意风险，一定要把损失降低在承受的范围内。
在制定方案前，你可以找一个监督你的人，而你需要先把自己的投资计划写下来，具体内容包括：（1）你有多少钱六个月内不需要使用，多少钱3年内不需要使用，多少钱10年内不需要使用；（2）你想要实现多少的年化收益率以及你能承受的最大损失是多少，这一点可能有部分人没什么太多的概念，你可以这么想象下，根据你的工资，公司给你发多少年终奖，你会觉得比较合理，不要做不切实际的幻想，公司也不会给你那么多钱。损失部分可以变成你能借多少钱给别人，并且可能几年之后才会还给你；（3）你需要利用投资得到的钱干什么；（4）你需要怎么合理分配你手上持有的资金，并写下各类资产的百分比；（5）写下你购买各类资产的原因以及分析，最好具体到你购买相应基金的原因；（6）你打算赚到多少钱就把所有的资金全部赎回，打算亏了多少钱就进行止损。
如果你已经把上面的计划都制定好了，那么就可以开始制定方案了。
方案一，三水桶模型，看过投资书籍的朋友可能比较熟悉这种方式，这种模型就是将自己的资金分为三个部分，第一个水桶存放3-6个月不用的钱，这部分钱主要存放在货币基金和短期债券里面，收益率大概在4%左右，这笔钱主要的特点在于流动性，既然是三到六个月之后需要用到，必然不能放在风险较大的地方。第二个水桶是2-3年不用的钱，主要存放在货币基金、利率债基金以及信用债基金等长短债里面，收益率大概在6%-8%的样子，这部分钱在于资金的保值和应对生活中突发的状况。第三个桶用来存放10年内不用的钱，主要投资权益类资产，包括股票，债券，商品等有形资产，收益率大概在8%-13%之间，这部分钱在于让钱生钱，为自己构建一个比较安心的财产状况。
三个水桶都应该放入多少钱了？其实简单的算下也是可以的，首先三个水桶可以是依次存钱的模式，这种适合余钱比较多，因为这样第一个桶很快就能存满。而余钱较少的可以按比例分开进行存。由于第一个水桶需要6个月左右的钱，如果你一个月生活费，房租加日常开销是3000的话，你就需要18000块存满第一个桶。第二个桶，同样得到了需要3000*36=108000，但是第二个桶和第一个桶不一样的地方在于你需要留出一定的裕度，因为三年的时间，你的家庭负担可能会变得加重，无论工作或者孩子上学，父母生病什么的，你都需要空出2-3倍的空间，也就是需要20W-30W之间。剩下的你就可以用在第三个桶上了，第三个桶一般来说可以没有限制，不过可以存到你能用利息满足生活之后就行，比如你每月3000，如果按照年化利率6%来算，你就需要60W左右。当然整个生活成本都可能会出现上升的情况，这样在一开始设定目标的时候可以适当提高一些。留出一定的空间就会更加从容一点。
方案二，采用标准普尔家庭资产象限图，你可以将你的家庭资产分成四个部分，第一部分是要花的钱，占比为10%，属于短期消费，3-6个月的生活费用；第二象限是意外重疾保障，称为保命的钱，占比为20%，这笔钱主要解决家庭突发的大开支，例如生病什么的，在购买保险方面，可以专门找个保险方面的专家就行了解，这方面我也不是很专业了。第三象限是家庭理财的钱，称为保本升值的钱，占比为40%，主要存放在债券，信托，分红险等方面，特点就是收益稳定，持续增长。第四象限就是钱生钱的部分，主要占比30%，主要投资在股票、基金、房产等地方。这种现象模型其实算是比较好的搭配，适合具有家庭的朋友。
方案三，杠铃模型，这种模型不能完全算作家庭理财方案，比较适用于投资经历和风险控制能力比较好的朋友，将80%的资金放在无风险收益的地方，另外20%的资产放在高风险高收益的地方，包括但不限于股票，期货，地产，公司股份等等。这种方式主要就是亏损不会导致财务危机，但是一旦获益往往就比较大，处于三年不开张，开张吃三年的情况。比较像自我经营公司一样，做成一笔就能舒服一段时间。
方案四，全天候资产配置模型，这是世界上最大的对冲基金桥水的创始人瑞达利欧推荐的方式，当然他公司运作具体的资产配置情况肯定不会告诉我们，但是他有个简化版本的资产配置组合，其实可以学习实践一下。配置方案为：30%资产配置在股票资产上面，最好使用指数基金；15%配置在中期国债（期限是7-10年），40%配置在长期国债（期限是20-25）；配置7.5%的黄金和7.5%的大宗商品。最后每一年进行一次动态平衡就行。当然，这些各类资产里面都会有具体的细分产品，这个就没有介绍了，不过我们也可以自己构建，比如30%的指数基金，我们可以通过上证指数，沪深指数，中证指数以及创业板构建。债券方面可以用博时信用纯债债券C，大摩多元收益债等替换，至于黄金和原油，完全可以采用易方达黄金ETF联接C和南方原油替代。当然，这里我只是举个例子，不是说一定得配这些，具体怎么配以后会讲到。
方案五，这个是我自己资产配置的方案，我也是在它们基础上进行一定程度的总结的。目前我觉得比较适合我自己的年龄，风格以及习惯。10%用于投资个股，期权，期货等风险较高的市场，这部分钱为了博取最大的风险收益，最坏的情况就是全部输掉。40%用于投资基金市场，这里面主要以债券和股票为主，会加入商品和黄金之类的资产进行平稳收益。里面的配置大概是黄金5%，商品5%，小盘股由于目前在行情之中，会进行一定程度的超配30%，大盘股20%，债券40%。这个组合里面所有的资产比例都会进行调整，会根据行情的不同有所偏向，例如现在这个时候中小创更加强健，我会增加配比，同时周期性股票上升空间较大，我也会相应的配置增加。35%资金放在我自己构建的全天候组合中，这一块就不向前面的需要时刻观察了，更多的就是配置完了之后，放在那不动，每年调整一次就行。最后15%就是流动现金，放在货币类资产上面，一方面股市下跌可以持续买入，另一方面就是应付生活上的突发状况。如果整体来看，我大概持有股票资产为45%，债券30%，现金15%，黄金和商品10%。总体来说，还算比较平衡，其实之前股票仓位达到60%左右，主要都是根据市场情况进行仓位变化，可能会更加灵活一些。
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