deepseek

算力支持

1. 中科曙光
2. 浪潮信息
3. 润泽科技
4. 每日互动（与deepseek关系最深）

技术合作

1. 航锦科技
2. 拓尔思
3. 科大讯飞

参股投资

1. 浙江东方
2. 华金资本

ASIC芯片（极具前景）

1. 寒武纪
2. 瑞芯微
3. 云天励飞

字节跳动

算力

1. 芯片（壁垒高）：寒武纪（ASIC）、海光信息（GPU，可能带来超额利润）
2. 数据中心：润泽科技（长期受益于字节）
3. 光模块：光迅科技（主供，可能大涨，长期受益于字节）、化工科技（二供）
4. 服务器散热（壁垒较低）：英维克（一供）、高澜股份
5. 交换机：锐捷网络（一供）、紫光股份（二供）
6. 铜缆：沃尔核材
7. 电源：麦格米特

硬件（估值过高，壁垒不是非常高，过剩）

1. 乐鑫科技
2. 中科蓝汛
3. 瑞芯微
4. 恒玄科技

存储

1. 兆易创新
2. 澜起科技

芯片（大回调，技术独一档，可上车的公司）

1. 中芯国际
2. 芯原股份
3. 华大九天
4. 安集科技
5. 南大光电
6. 中微公司
7. 北方华创
8. 拓荆科技
9. 中科飞测
10. 芯源微

人形机器人（估值已较高，追高不可取，逢低入手）

关节电机

1. 步科股份（50%市占率）
2. 合川科技（少量）
3. 吴志机电（少量）
4. 鸣志电器
5. 北交所鼎志科技

六维力传感器（关键作用）

1. 科力传感

行星滚柱丝杠

1. 恒立液压
2. 五洲新春

减速器

1. 绿的谐波（国产替代）
2. 重大力德（勉强）

小米

算力

1. 芯片：寒武纪（ASIC）、海光信息
2. 光模块：光迅科技
3. 服务器散热：英维克
4. 交换机：紫光股份、中兴通讯
5. 服务器电源：麦格米特
6. 服务器组装：比亚迪电子

固态电池（行业整体利润偏低）

1. 上游：天齐锂业、赣锋锂业、华友钴业

力推 宁德时代（供应链，技术，资金都是宁德时代）