最近，P2P行业又出大事了，很多平台频频暴雷，极路由与i财富、唐小僧、银豆网、爱投资、邻家便利店背后投资方、牛钱袋...... 据统计，2018年1月到7月，问题平台接近300家，众多用户蒙受巨大损失，我又想起了几年前的e租宝。
最近，我采访了数名原P2P公司高管，独家揭秘P2P行业的“潜规则”，采访后惊奇的发现，P2P原来并不是我们想象中的那么光鲜，时间紧张，我先截取了采访中的重点内容披露给大家。
问：“您先给我们普及一下P2P吧”
答：“P2P，通俗来说，是个人出资借钱给个人，P2P作为平台撮合方，收取一定的服务费。从12年开始出现，因为中国处于大众创业的时代，借款方的需求和市场很大，而中国可支配收入又逐年增加，理财需求也越来越大，这个行业开始井喷式增长，两三年时间大小P2P平台就接近一万家。”
问：“P2P平台是如何盈利的呢？”
答：“站在平台角度来说，其实它赚取的就是借款方与出资方之间的利息差。当年我所在的公司，给借款方的利息在24%到36%之间，给用户的收益在8%到15%之间，利差高达16%到21%！
在经营上，平台一般组建两个销售团队，一个团队去开发借款客户，一个团队去开发理财用户，而且前者速度要求要更快，因为只有存在借款需求，理财用户的资金才有明确的去向，这样才是合法的经营。”
问：“看似市场巨大、利润可观的平台为什么会频频跑路呢？”
答：“第一大原因：空手套白狼！
怎么这么说呢？因为众多老板发现了其中的商机，按奈不住挣钱的欲望，开始这样操作！
借款标的造假：为了能够快速回笼资金，很多公司使用虚假标的吸引理财用户投资，赚快钱的公司就是使用这种方法，经常是几个月的“理财产品”未到期就跑路。长期经营的公司，就采用“借新还旧”的方法维持公司正常经营，就是所谓“庞氏骗局”，一般平台经营三四年以上然后跑路的多数是因为“窟窿”太大，“新钱”已经无法补上“旧钱”的巨大亏空了，e租宝就是最典型的案例！另一个说法就是“自融”！”
当被采访人告诉我中国95%以上的P2P公司都是自融模式后我彻底被惊呆了！
“当我工作一段时间后我发现，很多P2P公司贷款团队只有几个人甚至没有人，而后来才清楚，这几个人就是来制造虚假标的的，而理财团队规模巨大，这肯定是自融模式，因为与私募基金不一样，P2P的借款标的金额都很小，几千、几万，所以如果借款标的要上规模，线下的销售团队规模也必须跟上，除非你像人人贷、宜人贷这些背后有大股东可以在线上砸钱推广的。而且，平台经营所需的成本：高大上的职场、丰厚的理财奖品、频繁的线下活动、线上平台的开发与维护、员工工资等开支是非常大的，所以，起步没有充足的资金是玩不转的，我知道太多的P2P平台这些费用都是用的理财用户的！换句话说，市场上95%以上的P2P平台都会停业，只是时间问题！”
“第二大原因：贷款违约风险！
P2P贷款的利率都很高，所以风险也很大，知名P2P公司的坏账率在25%以上！预期率在40%以上！大部分P2P公司的团队都是来自民间借贷，风控经验非常少，所以就会导致平台有很多的坏账，一旦出现坏账，平台就会马上填补理财用户的损失，虽然国家早有规定，平台不允许担保，但是如果理财用户损失了收益和本金，那对平台的影响是非常大的！”
