相传很久以前，在一个大潭里有两条恶龙，揽下了太阳和月亮，把他们当做玩具在潭里玩耍，取乐。从此，天地漆黑一团，人们无法生活了。
一天，一位名叫大尖哥的高山族青年，在划船姑娘水社妹的帮助下，来到了湖里。两个人用金箭重创恶龙的头部，一个用绣花针刺伤恶龙的眼睛。可是不管他们怎样用力往天上抛，太阳和月亮就是升不起来。
后来，他俩从阿里山上拔来两棵棕桐树，终于把太阳和月亮顶上了天。而大尖哥和水社妹则变成了两座山，守护在大潭旁边、这就是大尖山和水社山。后来，人们发现，大潭北边形状像轮月，南半边形状如新月，于是就把此潭命名为“日月潭”。
