在财务管理的信用政策决策中，收益、收入、损益是核心概念，理解它们的区别和联系对分析信用政策（如是否放宽信用期）的成本与收益至关重要。
一、收益 vs 收入：不是所有“进账”都叫收益
1. 收入（Revenue）：企业的“毛进账”
收入是企业在日常经营活动中因销售商品、提供服务等直接获得的经济利益流入（未扣除任何成本）。例如：
卖手机的企业，“销售收入”是客户支付的手机价款（如卖了100台手机，每台5000元，收入=50万元）；
卖奶茶的店铺，“营业收入”是顾客支付的奶茶钱（如一天卖了200杯，每杯15元，收入=3000元）。
关键特点：收入是“总额”，不扣成本（如手机的进货成本、奶茶的原料成本）。
2. 收益（Profit/Income）：企业的“净赚”
收益是收入扣除相关成本后的净额，反映企业实际“赚了多少”。在财务管理中，“收益”需根据场景细化：
毛收益（边际贡献）：收入 - 变动成本（如手机销售收入50万 - 手机进货成本30万=毛收益20万）；
营业收益（息税前利润）：毛收益 - 固定成本（如20万 - 店铺租金、员工工资等固定成本10万=营业收益10万）；
净利润：营业收益 - 利息 - 所得税（如10万 - 利息1万 - 所得税2万=净利润7万）。
关键区别：收入是“流水”，收益是“纯利”（扣除了成本）。
二、信用政策决策中的“收益”：通常指“边际贡献”
在信用政策决策（如是否给客户更长的信用期）中，“收益增加”并非指全部收入增加，而是“边际贡献”的增加。原因是：
企业的固定成本（如厂房租金、设备折旧）在相关范围内（如产量/销量变化不大时）是不变的，无论是否放宽信用期，这些成本都要发生。因此，决策中只需关注“增量收入”带来的“增量成本”和“增量贡献”。
举例：
某企业当前信用期为30天，年销量1万件，单价100元，单位变动成本60元（变动成本率60%）。若放宽至60天，预计销量增加2000件（增量收入=2000×100=20万元）。
此时，“收益增加”=增量收入×（1-变动成本率）=20万×（1-60%）=8万元（即边际贡献增加）。
（因为固定成本不变，这8万元是真正能覆盖新增成本并带来利润的部分。）
三、损益：企业的“最终盈亏”，但决策中关注“增量损益”
1. 损益（Profit and Loss）：广义是“利润表”，狭义是“净盈亏”
会计中的“损益”通常指企业在一定期间的经营成果（即利润或亏损），对应利润表的主要内容：
损益 = 收入 - 费用 - 成本 - 税费 ± 其他损益（如投资收益、资产减值损失）。
但在信用政策决策中，“损益”更关注“增量”——即改变信用政策后，利润表中哪些项目会变化，最终导致净利润增加或减少多少。
2. 信用政策决策中的“损益”：需计算“增量损益”
决策的核心是比较不同信用政策下的净利润差异。由于固定成本、原有销量的成本费用等“沉没成本”不影响决策（无论是否改变政策都存在），只需计算增量损益（即改变政策后新增的利润）。
公式：
增量损益 = 增量收益（边际贡献） - 增量成本（机会成本、坏账损失、收账费用等）
四、增加税前损益：决策的“关键门槛”
在信用政策决策中，“增加税前损益”是指改变信用政策后，税前利润的增量（未扣除所得税的利润变化）。它是决策的“门槛”：若增加税前损益＞0，说明新政策更优；反之则不优。
五、信用政策决策案例
假设某企业当前信用政策（政策A）和新政策（政策B）的信息如下：
步骤1：计算增量收益（边际贡献增加）
增量收入 = （12,000 - 10,000）× 100 = 200,000元
增量变动成本 = （12,000 - 10,000）× 60 = 120,000元
增量收益（边际贡献）= 200,000 - 120,000 = 80,000元
步骤2：计算增量成本
应收账款机会成本增加：
原政策应收账款平均余额 = （10,000×100）÷ 360 × 30 ≈ 83,333元
原机会成本 = 83,333 × 10% ≈ 8,333元
新政策应收账款平均余额 = （12,000×100）÷ 360 × 60 = 200,000元
新机会成本 = 200,000 × 10% = 20,000元
机会成本增量 = 20,000 - 8,333 ≈ 11,667元
坏账损失增加：
原坏账损失 = 10,000×100×2% = 2,000元
新坏账损失 = 12,000×100×3% = 3,600元
坏账增量 = 3,600 - 2,000 = 1,600元
收账费用增加 = 15,000 - 10,000 = 5,000元
增量总成本 = 11,667 + 1,600 + 5,000 ≈ 18,267元
步骤3：计算增加税前损益
增加税前损益 = 增量收益 - 增量总成本 = 80,000 - 18,267 ≈ 61,733元
结论
由于增加税前损益＞0（约6.17万元），说明新政策（政策B）能为企业带来更多税前利润，因此应选择放宽信用期。
总结：核心概念的关系
收入：企业的“毛进账”（未扣成本）；
收益：收入扣成本后的“净赚”（决策中通常指“边际贡献”）；
损益：企业的“最终盈亏”（决策中关注“增量损益”）；
增加税前损益：改变信用政策后，税前利润的增量（决策的“关键门槛”）。
