文/柯临
我们买金融产品前，经常需要先做一份风险评测卷，有一类的题目几乎出现在每份问卷中，类似：
实际上，背后是概率论中一个经典知识：收益期望值=收益*概率。
它很容易解释生活中的诸多例子。
-买彩票的最高奖是1亿，假设中奖概率是100万分之一，期望值就是100元（所以如果有人拿着200元问你要不要卖给他，你就可以考虑折现了）。
-假定一线电影演员年收入1000万，而北京电影学院录取率不到1%，成为演员、再到一线演员的概率，满打满算5%吧，年薪期望值5000元，足以见此路艰辛…
真是一个泼冷水的公式，却是大脑发懵时的冷却剂。
不信回头看看题，你很快发现期望值分别是：
A=0.1万
B=2.5万
C=12.5万
D=10万
恩，符合“不知怎么办就选C”定律。
投资领域的本质是一场概率博弈。很多时候，同样投入1万元，在你做出选择的瞬间，收益结局已经写好八九成了。
01
举个栗子吧。熟悉我的朋友估计知道，股票在我菜篮子里的分量并不高，倒是对基金一直爱爱爱不完。
为什么呢？
先看几个数据：
1、2017年A股只有23%股票正收益。
2、而同期，近89%的股票型、混合型基金为正收益。
这并非个例，把历年数据拉出来一对比就可再次印证。也就是说，当你啥都不懂去买股票或是买基金，买股票亏钱是大概率，买基金多半是能赚钱的。
在我身上同样应验。
除了2011-2012年的第一轮定投、以亏损8%退出，第二轮在两年半时间内收益达到126%（年化为50.4%，自己都吓一跳）。目前持有第三轮已近两年，整体收益15%左右。
股票呢？
长期来看获利近10%。已经算好的了，最难看时-50%，绿得想卸APP。稍微涨一些，我的背景音乐都自动播放《感恩的心》。
从挣钱概率上，基金的优势的确明显。
有人说，你别瞎扯，隔壁老王靠炒股没几年就赚了几百万，人家早就财富自由了！
呐，股票当然有可能带来莫大财富、也可能赚的速度蹭蹭快，基金定投也绝非万无一失，之所以要看概率，就是防止以偏概全的局面，个例无法代表广大群众。
我们的注意力，应该放在最可能发生的事件上，而不是盯着一两个人头顶上的皇冠。
02
怎么在理财投资中，少踩坑、多挣钱？
许多人认为，多尝试、多学习、多交学费后自然技艺精进。听起来合乎常理，只是，无论金钱、时间抑或精力，都是极为珍贵的资源，肆意挥洒难免可惜，总有些四两拨千斤的路子，能让洒起来更优雅，也让令资源的作用最大化。
1、找到胜率高的种类
我身边有位朋友，一直把P2P和骗局划等号，三不五时转给我XX平台跑路倒闭的消息。“你看，你还不知道你的钱有多危险！”
他对此相当笃定。
拿跑路潮盛行的2015和2016年看吧，近千家平台倒闭或跑路，数字挺吓人，但从踩雷资金占比看，不到5%，换句话说，P2P亏钱的人大概不到5%（更别说如今跑路比前两年的难度系数要高）。
以上还是在你闭眼投的前提下，假如你懂些判断常识、选择排名靠前的平台，踩雷率又将直线降低。
感知和事实，往往不是一回事。
除了先找到胜率高的种类，还需采用胜率高的方法。比如刚才说的，买P2P时基本的筛选；比如买基金时，以定投方式让资金分批进场，而非一把梭冲入火线，这些均能有效减少踩坑。
2、别让情绪模糊规律
这点在炒股上体现得淋漓尽致：
小明炒股5年，每年账户都自带原谅色，到了第6年，小明泪眼望天地想，亏了这么久，今年我总该挣了吧？
问：小明今年股票翻红的概率为？
有种佛系的投资心态叫“否极泰来”，它的近义词叫“自欺欺人”…前面5年全亏，谁告诉你第6年就一定挣呢？
实际上不管到第N年，和之前的盈亏关联微乎其微，始终遵循着股市721法则（即不论是牛市，还是熊市，从长期看，总有70%的散户赔钱，20%的散户保本，10%的散户赚钱）。
这和生活中，人们经常在牌局或赌桌上，追着一个方向死命压的道理一样。“已经开了10把大的，下一把肯定是小！”
被情绪模糊心智、对抗规律的下场，通常很尴尬。
3、重仓高概率事件
再有，我们经常把“资产配置”挂在嘴边，表面看，什么都买一些就意味着配置做得棒棒的，可结果呢？
巴菲特在投资中，有一条原则：“把大赌注压在高概率事件上 ”。如果你认为一件事成功的可能性极大，投入越多，回报越丰厚。
这时再上演雨露均沾的戏码，等同与财富say byebye~
要知道，巴老爷投入股市的620亿美元集中在45只股票上，前10只股票占了投资总量的90%。换做普通人，估计没有买上百来只股票睡觉都不安稳吧。
03
看过一句话：“我们已经进入了一个资本回报率增速高于劳动回报率增速的时代 。”
确实，每年看着工资单，再看看房价，难免有种魔幻感。明明我努力上班赚钱啊，明明我都省吃俭用啊，为啥毛都不剩？
好吧，估计都被通货膨胀吃了还不够。
长期来看，社会发展、经济上行，将现金适当投入证券市场，是我们最可行、也是门槛最低的分社会主义蛋糕的姿势。
毕竟现金拿在手里，通胀率会让你明白什么叫作不进则退。
投资中，不仅要利用资源，更要善待资源；不仅要和时间做朋友，更要和概率做兄弟。
巨大的财富从来不会某天突然从天而降，更多来自一点一滴、虽然微小却稳定的盈利。凡人你我，尽可能地站在赢面大的一侧，就意味着，离风雨雷电远了一些，也就离胜利女神更近几分。
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