很久以前，水王和火神都喜欢上了美丽的云女。但是云女喜欢相貌端正的水王，而不喜欢丑陋的火神。火神很生气，把云女烧死了。水王听说云女的事情后，非常难过，但是他又打不过火神。于是，他决定去人间修行。

水王在兰湖，他常常坐在湖边吹笛子，老百姓听到笛声都聚拢到湖边来，一年又一年，水王的笛声越吹越响，传播到四面八方。

一天，火神的女儿正在宫中闷坐，这时一阵笛声飘来，她拨开云层往下一看，兰湖边有一个英俊的少年真在吹笛子。她越听悅喜欢，不由得喜欢上了水王。后来，她经常到兰湖听水王吹笛子，但是她并没有告诉水王自己的真实身份，渐渐的，水王也喜欢上了她。然而这件事被火神知道了，他不准女儿和水王来往，女儿虽不愿意，但是也没有办法。蟠桃会这天，火神喝醉了，女儿趁机溜了出来。她来到兰湖先水王，讲述了自己对水王的爱恋，以及目前的处境。水王被她的诚心打动，于是他们在人间成了亲。

火神知道自己的女儿和水王在人间成亲的事情后，十分愤恨。他赶到人间，劝女儿回去，但是女儿坚决不回去。火神气得喷出一口火，把女儿烧成了石头。

水王赶来，见妻子被烧成了石头，马上和火神打了起来。打了半天，火神渐渐支持不住。他拔腿就跑，但是水王在后面穷追不舍，到了南天门时，托塔李天王见水王要打死火神，赶忙出手阻拦。他用手一指，一条火龙冲着水王喷出一团火，水王立马变成了一块石头，人们把这块石头称为仙石。

从此以后，火一遇到水就会败在水的手里。

这就是水火不容的由来。