笔者大学的专业与金融无关,24k工科学渣一枚,游离在挂科边缘的男人。基于自身的兴趣,以及对金融世界快速致富的幻想,毕业后开始一点点学习经济和金融的知识。读完《经济学原理》、《金融学》两本书,算是一窥新世界的一角了,然后笔者通过捣鼓各种金融产品,在实践中感受理论的正确性,才算是有所收获。
笔者大学毕业这一年,从基金股票到p2p,再到虚拟货币,最后了解了一些交易员的生活,对于普通人能接触到的投资渠道算是大致摸了个遍。今天先写写p2p吧。
首先p2p到底是什么?本质上是一种更便捷、高效实现资金对接的互联网借贷、融资平台。有钱的人可以在平台中放贷,收取利息;缺钱的人可以在平台中筹款,支付利息。
业务逻辑很简单,但是为什么最终会爆雷不断呢?
原因在于人性的贪婪。商业模式决定了平台自身没有什么护城河,最终变成了喜闻乐见的价格竞争:为了吸引用户将闲置资金投入自己的平台中来,平台提供很高的收益率,甚至有保本保收益的产品;在此基础上,借贷人群进行借贷时,需要支付的利息相当高昂。
这里插播一条相关知识,即产品本身会有逆向选择的作用。各位看官老爷设想一下,在一个平台需要支付高昂利息的情况下依然愿意借贷的用户,自身的融资能力得有多差?这意味着平台放贷之后无法收回款项从而坏账的可能性会有多高?在这种情况下,平台只能通过不断吸入资金,同时尽量减少资金的抽离来维持平台的存续。怎么做呢?不断的宣传推广高收益,吸引新资金入场;同时不断给用户高昂的资金收益,以减少用户的资金抽离。请不要忘记在这个过程中,还有源源不断的坏账产生。渐渐地资金的缺口出现,用户提现困难,提现困难会让用户失去信心,出现大量的提现,导致平台当场去世。
这些平台在实际运营过程中成为了一个资金池,当流入的资金大于流出的资金时,大家账面上看起来都越来越有钱;当流入的资金小于流出的资金,出现挤兑的情况时,资金池就瞬间垮塌了。在接连暴雷的背景下,用户挤兑的情况越来越多,也就有更多平台暴雷了。
以上是笔者对p2p的理解,写出来与大家交流。